美方官员据悉提议仅扣除美国专属价值含量来减免加拿大汽车15%的关税，但加方官员要求扣除全部北美价值含量。

全球销量第一的半挂车企业，2025年报美洲收入占比24.2%。2026-01-26公告其子公司Vanguard参与美国商务部针对墨西哥、加拿大和中国产Van-Type厢式半挂车发起的反补贴反倾销调查，直接处于美加墨汽车贸易摩擦核心。本次美方对加拿大汽车加征15%关税、围绕北美价值含量扣减的谈判，直接冲击其北美整车与供应链业务，是A股中与美加墨汽车关税链关联最直接的标的。

国内最大独立汽车零部件供应商，2025年报披露已在美、墨、加拿大等国家设立97个生产制造（含研发）基地，国外收入占比18%。旗下延锋内饰、座椅等业务深度配套北美整车厂，美加汽车关税谈判直接影响其北美本土化供货与成本结构，属北美汽车供应链直接受益/承压标的。

汽车饰件整体解决方案商，2025年报国外收入占比22.1%。在墨西哥设全资子公司新泉墨西哥（阿瓜斯卡连特斯州），2025-12-27公告对墨西哥新泉增资1.18亿美元以服务北美客户、拓展北美市场，深度绑定北美整车厂内饰配套。美加汽车关税谈判影响其北美产能布局与订单，主力5日净流入9445万元显示资金关注。

全球汽车玻璃龙头，2025年报国外收入占比45.6%，福耀美国2025年营收79.2亿元、同比+25.4%，在北美持续扩产。作为北美整车厂核心汽玻供应商，美加汽车关税谈判直接影响其北美配套需求与产能利用率，是北美汽车供应链中A股最核心的零部件标的之一。

汽车热管理精密零部件商，2025年报国外收入占比80%，在北美、欧洲设制造基地和销售公司，设众捷墨西哥（持股74.51%）、众捷美国子公司。2025-12-23公告获国际客户定点，2026年初起为其北美电动空调压缩机组装厂批量供货，生命周期销售额约2986万美元。深度绑定北美汽车供应链，直接受美加关税谈判影响。

全球汽车遮阳板龙头（全球市占率30%+），2025年报国外收入占比84.8%，在中国、美国、墨西哥等地建有生产基地，客户覆盖通用、福特、克莱斯勒等北美主流整车厂。墨西哥基地稳步推进，北美汽车关税谈判直接冲击其北美配套业务与海外产能布局。

铝合金车轮及中间合金龙头，2025年报国外收入占比24.9%。墨西哥工厂全面投产支撑车轮产能扩张（2025年亮面车轮产销2432/2336万只、同比+13.5%），泰国第三工厂扩产中。墨西哥产能直接服务北美整车厂配套，美加汽车关税谈判影响其北美车轮出口与属地化布局。

全球汽车被动安全龙头（2024年全球市占率23%），2025年营收611.83亿元，汽车安全与电子业务深度布局北美市场，2026Q1受北美销量偏弱影响。作为北美整车厂核心Tier1安全件供应商，美加汽车关税谈判直接影响其北美产能整合与盈利，海外业务盈利能力改善是重要看点。

汽车Tier0.5平台化供应商，墨西哥一期生产基地已全部投产，与Rivian、福特、通用、Stellantis等北美主流车企在新能源领域全面合作。美加汽车关税谈判直接影响其北美属地化产能与配套订单，国际化布局加速推进。

汽车热管理龙头，2025年报披露北美以休斯顿总部为核心提升本土研发制造，完成墨西哥第三工厂建设并投产，北美板块2025年净利润951.84万美元。作为北美整车厂热管理核心供应商，美加汽车关税谈判影响其北美属地化产能与配套业务。