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【周四你需要知道的隔夜全球要闻:特朗普称美伊在卡塔尔的会谈进展顺利 美股存储、半导体板块大跌】 1、美国总统特朗普7月1日表示,美国同伊朗在卡塔尔举行的最新一轮会谈进展顺利。 2、美国贸...
A股存储芯片龙头,2025年报显示存储芯片营收占比71.3%(利润占比76.0%),NOR Flash全球市占率第二,产品线覆盖NOR Flash、SLC NAND和利基型DRAM,与美光在存储芯片市场直接竞争。美股存储板块跌超9%、美光跌超10%的情绪将直接传导至A股对标龙头。
通过收购ISSI布局DRAM存储芯片,2025年报显示存储芯片营收占比61.4%(利润占比57.6%),与美光在利基型DRAM市场直接竞争。国外营收占比82.7%,美股存储暴跌直接拖累板块估值预期,传导路径清晰。
半导体存储器研发封测一体化企业,嵌入式存储60.9%+PC存储32.7%。2025年报明确将美光(13.0%份额)和闪迪(12.4%份额)列为NAND Flash市场主要竞争对手,美股存储指数暴跌9%直接对标A股同类标的。
100%营收来自Flash及DRAM存储器(嵌入式存储44.0%+固态硬盘24.5%+移动存储21.5%),产品线直接对标闪迪的消费级和企业级存储产品。海外营收占比66.8%,美股存储板块跌超9%对A股存储品牌商情绪冲击显著。
100%营收来自存储业务(固态硬盘42.5%+嵌入式存储34.0%+移动存储13.7%),主营闪存主控芯片及存储模组,直接对标闪迪消费级/嵌入式存储产品线。国外营收占比64.1%,美股存储暴跌9%的情绪传导路径清晰。
国内少数能同时提供NAND Flash(65.2%)、NOR Flash(3.6%)和DRAM(5.8%)完整存储芯片解决方案的公司,产品线与美光/闪迪的利基型存储芯片直接对标。美股存储板块暴跌引发A股存储芯片设计板块估值重估。
内存接口芯片营收占比94.2%,DDR5内存接口芯片直接配套DRAM模组,与存储市场景气度高度正相关。美股存储板块暴跌反映DRAM需求预期走弱,将向上游内存接口芯片传导。国外营收占比71.5%。
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